Comprendre
Les 5 profils de risque, expliqués simplement
Un profil de risque résume combien de variations votre épargne peut supporter, et combien vous êtes prêt à en vivre. Voici les cinq niveaux utilisés par MonInvestissement, avec un portefeuille type pour chacun.
Prudent
Préserver le capital avant tout ; on accepte un rendement modeste.
Modéré
Un peu de croissance, mais des variations contenues.
Équilibré
Moitié croissance, moitié stabilité, pour un horizon moyen à long.
Dynamique
La croissance d'abord, avec des baisses parfois fortes à traverser.
Offensif
Presque tout en actions, pour un horizon long et des nerfs solides.
PROFIL 1 SUR 5
Prudent
Préserver le capital avant tout ; on accepte un rendement modeste. Horizon généralement associé : moins de 3 ans, ou très peu de goût pour les variations.
- Liquidités10 %
- Obligations en francs55 %
- Actions suisses10 %
- Actions internationales10 %
- Immobilier suisse coté10 %
- Or5 %
Part d'actions : 20 %. Hypothèse centrale de rendement avant frais : 2,1 % par an. Scénario de crise illustratif : environ -15 % sur une année.
PROFIL 2 SUR 5
Modéré
Un peu de croissance, mais des variations contenues. Horizon généralement associé : 3 à 5 ans.
- Liquidités5 %
- Obligations en francs45 %
- Actions suisses15 %
- Actions internationales20 %
- Immobilier suisse coté10 %
- Or5 %
Part d'actions : 35 %. Hypothèse centrale de rendement avant frais : 2,79 % par an. Scénario de crise illustratif : environ -19 % sur une année.
PROFIL 3 SUR 5
Équilibré
Moitié croissance, moitié stabilité, pour un horizon moyen à long. Horizon généralement associé : 5 à 8 ans.
- Liquidités5 %
- Obligations en francs30 %
- Actions suisses20 %
- Actions internationales30 %
- Immobilier suisse coté10 %
- Or5 %
Part d'actions : 50 %. Hypothèse centrale de rendement avant frais : 3,44 % par an. Scénario de crise illustratif : environ -22 % sur une année.
PROFIL 4 SUR 5
Dynamique
La croissance d'abord, avec des baisses parfois fortes à traverser. Horizon généralement associé : 8 à 12 ans.
- Liquidités3 %
- Obligations en francs17 %
- Actions suisses22 %
- Actions internationales43 %
- Immobilier suisse coté10 %
- Or5 %
Part d'actions : 65 %. Hypothèse centrale de rendement avant frais : 4,12 % par an. Scénario de crise illustratif : environ -26 % sur une année.
PROFIL 5 SUR 5
Offensif
Presque tout en actions, pour un horizon long et des nerfs solides. Horizon généralement associé : plus de 12 ans.
- Liquidités2 %
- Obligations en francs5 %
- Actions suisses25 %
- Actions internationales58 %
- Immobilier suisse coté5 %
- Or5 %
Part d'actions : 83 %. Hypothèse centrale de rendement avant frais : 4,8 % par an. Scénario de crise illustratif : environ -30 % sur une année.
Ces portefeuilles types sont des exemples éducatifs par classes d'actifs. Le questionnaire les adapte à vos préférences (Suisse ou monde, immobilier, or, cryptoactifs). Hypothèses et scénario de crise : méthode.
Capacité et tolérance : les deux moitiés de votre profil
Une personne de 30 ans qui investit pour sa retraite a souvent une grande capacité à prendre des risques : elle a le temps d'attendre que les marchés se reprennent. Mais si elle vendrait tout à la première baisse de 10 %, sa tolérance est faible, et un portefeuille offensif lui ferait perdre de l'argent au pire moment.
À l'inverse, une personne très sereine face aux baisses mais qui aura besoin de son argent dans deux ans pour acheter un logement n'a pas la capacité de prendre beaucoup de risques. MonInvestissement calcule les deux et retient le niveau le plus prudent.
Questions fréquentes
Quelle différence entre capacité et tolérance au risque ?
La capacité au risque dépend de votre situation : horizon, réserve de précaution, dettes, stabilité des revenus, part de votre fortune engagée. La tolérance au risque dépend de votre tempérament : comment vous réagissez face à une baisse. Un bon profil tient compte des deux et retient le plus prudent.
Un profil offensif rapporte-t-il forcément plus ?
Non, pas forcément, et surtout pas chaque année. Plus de risque signifie un rendement espéré plus élevé à long terme, mais aussi des baisses plus fortes. Sur de courtes périodes, un profil offensif peut faire nettement moins bien qu'un profil prudent.
Faut-il changer de profil avec l'âge ?
Ce qui compte surtout, c'est l'horizon : quand l'échéance approche (retraite, achat d'un logement), il est courant de réduire progressivement la part d'actions. Refaites le questionnaire quand votre situation change.